forelesning

Vi skal fortsette med forelesning p? fredag, 14. oktober og bli ferdig med f?rste delen av kurset (dvs. multifaktormodeller for rentedynamikken) neste uke. Deretter kommer vi til ? se p? modellering av rentekurver via stokastiske partielle differentiallikninger og styring av portef?ljer med "unendelig mange" rentepapirer (del 2 av kurset).

Regne?velsene (Exercises 5 og 6) fremf?res neste uke (21. okt.).

We shall continue with our discussion of LIBOR-models on Friday, 14. October and aim at finishing with the first part of our course (multifactor models for interest rates) next week. Then in the second part of the course we will study the modelling of forward curves by means of stochastic partial differential equations and the hedging of portfolios with "infinitely many" bonds.

Solutions to Exercises 5 and 6 will be presented next week (21. Oct.).